*ST金科重整計(jì)劃執(zhí)行完畢 將申請撤銷退市風(fēng)險(xiǎn)警示

    本報(bào)記者 馮雨瑤

    12月15日晚間，金科地產(chǎn)集團(tuán)股份有限公司（以下簡稱“*ST金科”）發(fā)布《關(guān)于公司及控股子公司重整計(jì)劃執(zhí)行完畢的公告》。公告稱，經(jīng)管理人監(jiān)督報(bào)告及律師事務(wù)所法律意見書確認(rèn)，公司及控股子公司重慶金科房地產(chǎn)開發(fā)有限公司（以下簡稱“重慶金科”）重整計(jì)劃均已執(zhí)行完畢。

    后續(xù)，鑒于公司及重慶金科重整計(jì)劃已執(zhí)行完畢，公司將按照《深圳證券交易所股票上市規(guī)則》的相關(guān)規(guī)定，向深圳證券交易所申請撤銷因被法院裁定受理重整而觸及的退市風(fēng)險(xiǎn)警示，能否獲得深圳證券交易所的同意尚存在不確定性。

    福建華策品牌定位咨詢創(chuàng)始人詹軍豪在接受《證券日報(bào)》記者采訪時(shí)表示，*ST金科的重整成功，給市場注入信心。

    重整計(jì)劃執(zhí)行完畢

    作為一家深耕重慶、布局全國的上市房企，*ST金科的重整計(jì)劃備受市場關(guān)注。

    回顧重整歷程，最早在2023年5月份，在一次內(nèi)部董事會后，公司提出了主動向法院申請重整及預(yù)重組的設(shè)想。2024年2月份，*ST金科正式向法院申請重整。2024年4月份，重慶市第五中級人民法院裁定受理其重整申請。

    2024年11月，*ST金科的重整投資人敲定：上海品器管理咨詢有限公司與北京天嬌綠苑房地產(chǎn)開發(fā)有限公司聯(lián)合體，為公司及重慶金科中選重整投資人。隨后，又引入中國長城資產(chǎn)、四川發(fā)展證券基金等產(chǎn)業(yè)投資人，并與20余家財(cái)務(wù)投資人簽約，合計(jì)注資26.28億元。

    根據(jù)公司發(fā)布的《金科地產(chǎn)集團(tuán)股份有限公司重整計(jì)劃》執(zhí)行情況的監(jiān)督報(bào)告，目前，重整投資人共計(jì)26.28億元投資款已全額支付到位。

    *ST金科在公告中披露，重整計(jì)劃執(zhí)行完畢后，公司的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)將得到極大改善，同時(shí)公司也將積極整合各方優(yōu)質(zhì)資源，構(gòu)建房地產(chǎn)發(fā)展新模式，有效提升公司核心競爭力和盈利能力，使公司重回良性發(fā)展軌道，實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量可持續(xù)健康發(fā)展。重整計(jì)劃執(zhí)行完畢預(yù)計(jì)將對公司2025年度的財(cái)務(wù)狀況產(chǎn)生積極影響，具體影響金額以經(jīng)審計(jì)的2025年度財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)為準(zhǔn)。

    為行業(yè)提供重整參考

    *ST金科的重整探索，是房地產(chǎn)行業(yè)應(yīng)對挑戰(zhàn)、尋找新出路的一個(gè)縮影，也為房地產(chǎn)行業(yè)及同類企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)化解路徑提供了重要參考。

    上海易居房地產(chǎn)研究院副院長嚴(yán)躍進(jìn)對《證券日報(bào)》記者表示：“該案例證明了大型房企通過司法重整實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)化解是可行的，為行業(yè)和地方提供了可復(fù)制的成功范本。”

    根據(jù)重整計(jì)劃，未來公司將重構(gòu)業(yè)務(wù)版圖，圍繞“投資管理、開發(fā)服務(wù)、運(yùn)營管理、特殊資產(chǎn)”四大板塊，通過代建共建、產(chǎn)業(yè)商業(yè)運(yùn)營、投資經(jīng)營特殊資產(chǎn)等業(yè)務(wù)，引入數(shù)字管理、智能建造、大數(shù)據(jù)招商銷售等科技手段，實(shí)施“汰舊、取新、強(qiáng)鏈”的轉(zhuǎn)型路徑，分階段實(shí)現(xiàn)短中長期經(jīng)營目標(biāo)。

    同時(shí)，公司將重構(gòu)區(qū)域布局，把握城鎮(zhèn)化發(fā)展以及房地產(chǎn)市場供求關(guān)系的趨勢轉(zhuǎn)變，聚焦核心城市，嚴(yán)守投資和財(cái)務(wù)紀(jì)律，堅(jiān)定城市準(zhǔn)入清單和投資標(biāo)準(zhǔn)。公司也將重構(gòu)核心能力，順應(yīng)行業(yè)發(fā)展階段，通過合作、培育、收購等方式，不斷強(qiáng)化科技創(chuàng)新和運(yùn)營管理兩大核心能力。

    *ST金科的重整，意味著公司從以傳統(tǒng)高負(fù)債、高杠桿開發(fā)模式為標(biāo)志的傳統(tǒng)開發(fā)商，升級為以科技創(chuàng)新和運(yùn)營管理為核心能力的不動產(chǎn)綜合運(yùn)營商。公司曾表示，重整后，將會實(shí)現(xiàn)多方共贏，于*ST金科而言，其將逐步恢復(fù)造血功能，避免清算消亡的結(jié)果，企業(yè)核心資產(chǎn)、技術(shù)品牌和市場得以保全，為未來可持續(xù)發(fā)展奠定基礎(chǔ)。于債權(quán)人而言，其權(quán)益得到有效保障，通過重整提升企業(yè)整體價(jià)值，保障了債權(quán)清償?shù)耐该鞫群凸叫?。此外，重整成功意味著員工團(tuán)隊(duì)的相對穩(wěn)定，這也是企業(yè)恢復(fù)生產(chǎn)履行重整計(jì)劃的關(guān)鍵力量，形成良性循環(huán)，有效緩解社會就業(yè)壓力。

    嚴(yán)躍進(jìn)表示：“*ST金科重整成功的關(guān)鍵在于能引入戰(zhàn)略投資方與產(chǎn)業(yè)資本，特別是引導(dǎo)具有長期視角的產(chǎn)業(yè)資本介入，這為其他企業(yè)化解風(fēng)險(xiǎn)提供了最關(guān)鍵的路徑參考。”

（編輯 孫倩）