跨境支付“新基建”護航民企“出?！敝鹄?/h1>

2026-02-04 00:07  來源：證券日報 

    本報記者 李冰

    1月末，冬雨浸潤杭州。杭州垚尚興科技有限公司創(chuàng)始人陸燦平嫻熟地沏上一壺龍井茶，將窗外的寒意悄然化開。他的公司專注于服裝、鞋帽、飾品等“按需定制”業(yè)務(wù)，主要布局歐美市場。搭乘跨境電商快車，這家成立不足十年的民營企業(yè)，年流水已從最初的幾十萬元躍升至超億元，利潤自然也水漲船高。

    一邊是西湖邊的生活暖意，一邊則是民營企業(yè)“出海”浪潮中奔涌的商業(yè)熱力。當(dāng)陸燦平端起茶杯，他的企業(yè)與全球消費者之間的每一條交易鏈路、每一筆資金結(jié)算，正由屏幕后方高效、可靠的跨境支付體系，無聲地提供著堅實的支撐。

    當(dāng)前，跨境支付機構(gòu)的價值正被重新定義，其角色已從單純的資金支付通道，演進為賦能全球貿(mào)易“毛細血管”的新型基礎(chǔ)設(shè)施，從輔助工具躍升為全球貿(mào)易中不可或缺的核心節(jié)點，以切實行動持續(xù)提升中國制造的全球競爭力。

    鋪設(shè)海外支付“高速路”

    近年來，我國跨境電商規(guī)模從小到大，質(zhì)量做強做優(yōu)，已成為我國對外貿(mào)易和全球經(jīng)貿(mào)領(lǐng)域的新亮點。據(jù)海關(guān)總署數(shù)據(jù)，2025年我國跨境電商進出口達2.75萬億元，比2020年增長69.7%。其中，非洲是這一發(fā)展浪潮的重要舞臺。

    在非洲，中國制造的產(chǎn)品隨處可見，家電、服飾等一應(yīng)俱全，而假發(fā)尤其受到當(dāng)?shù)厝讼矏?，成為中非貿(mào)易中極具特色的亮眼品類。全球支付平臺杭州乒乓智能技術(shù)有限公司（以下簡稱“PingPong”）區(qū)域銷售負責(zé)人謝娜向《證券日報》記者介紹，非洲假發(fā)需求大，其中，高端定制假發(fā)通過純手工編織實現(xiàn)個性化設(shè)計，單價超500美元，在尼日利亞市場的售價甚至可達約650美元。

    河南省許昌市被譽為“世界假發(fā)之都”。根據(jù)河南省人民政府官網(wǎng)信息，2025年上半年許昌市外貿(mào)進出口126.1億元，其中民營企業(yè)進出口規(guī)模占比超98%。然而對于當(dāng)?shù)孛駹I企業(yè)而言，“出海”中經(jīng)常遇到的問題是：“跨境收款開戶資料能不能簡單一點”“出口不同國家的商品，不同幣種的資金，能不能統(tǒng)一管理”“付款給海外供應(yīng)商、給境外員工發(fā)薪資傭金等，能不能只用一種支付工具”……

    “傳統(tǒng)跨境支付依賴銀行電匯，涉及多個中間行，可能存在手續(xù)費高、到賬周期長、不同幣種結(jié)算、實時匯率波動管理等問題，疊加各國金融法律差異性，民營企業(yè)難以應(yīng)對且面臨丟失訂單的風(fēng)險。”中國郵政儲蓄銀行研究員婁飛鵬對記者表示。

    對此，在對許昌市假發(fā)產(chǎn)業(yè)實地調(diào)研后，PingPong用了近一年的時間，上線了非洲本地錢包功能，其先后上線尼日利亞、肯尼亞等本地收款賬戶，將賣家跨境支付的到賬效率提升至秒級，讓企業(yè)能夠用非洲本地貨幣進行實時結(jié)算，幫助企業(yè)快速回籠資金。

    同樣的支付難題也存在于先進制造業(yè)領(lǐng)域。山克新能源科技（深圳）有限公司（以下簡稱“山克新能源”）是一家集UPS不間斷電源產(chǎn)品研發(fā)、生產(chǎn)、銷售于一體的國家高新技術(shù)企業(yè)。

    “跨境支付平臺提供的本地支付能力很關(guān)鍵，這種‘本土適配’推動了品牌價值的沉淀。”山克新能源創(chuàng)始人高琴對記者表示，“在使用尼日利亞本地收款賬戶以后，我們直接用奈拉（尼日利亞當(dāng)?shù)刎泿牛﹫髢r，客戶付款可以秒級到賬，不僅降低了交易門檻，產(chǎn)品定價策略也更靈活，提升了品牌全球競爭力。”

    跨境支付機構(gòu)通過搭建全球本地化清算網(wǎng)絡(luò)，有效幫助企業(yè)實現(xiàn)多幣種、多渠道結(jié)算，同時依托數(shù)字化平臺提供實時匯率鎖定、自動化分賬等服務(wù)，顯著提升資金周轉(zhuǎn)效率。港股上市跨境支付機構(gòu)連連數(shù)字科技股份有限公司（以下簡稱“連連數(shù)字”）聯(lián)席總裁沈恩光向記者介紹：“當(dāng)前我們已構(gòu)建了涵蓋一站式全球跨境資金解決方案，服務(wù)民營企業(yè)開通全球收款功能是免開戶費的，大大降低企業(yè)‘出海’成本，全流程線上操作，支持多類型收款賬戶。”

    “對民營企業(yè)來說，跨境支付機構(gòu)的角色不僅僅是基礎(chǔ)支付通道，更是全球資金網(wǎng)絡(luò)的整合者，其能通過技術(shù)賦能打通貿(mào)易閉環(huán)，為民營企業(yè)‘出海’提供關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施。”中國銀行研究院研究員吳丹對記者表示。

    多元市場主體協(xié)同發(fā)力

    民營企業(yè)“走出去”，離不開政策護航。2025年5月20日施行的《中華人民共和國民營經(jīng)濟促進法》明確支持、引導(dǎo)民營經(jīng)濟組織拓展國際交流合作，在海外依法合規(guī)開展投資經(jīng)營。

    政策東風(fēng)下，跨境支付機構(gòu)加速推進全球化布局。

    目前，在跨境支付賽道上，多元市場主體協(xié)同發(fā)力，構(gòu)筑起層次分明的服務(wù)生態(tài)。除PingPong、連連數(shù)字等專業(yè)第三方機構(gòu)外，微信支付、支付寶兩大頭部平臺及各大商業(yè)銀行同樣占據(jù)重要地位。

    其中，微信支付與支付寶憑借龐大的國內(nèi)用戶基數(shù)和縱深的全球化布局，以本地錢包合作、掃碼支付等場景化服務(wù)為抓手，為中小民營企業(yè)“出海”量身打造便捷的零售支付解決方案，尤其適配跨境電商零售、旅游消費等高頻小額場景的資金結(jié)算需求；各大銀行則依托完善的全球分支機構(gòu)網(wǎng)絡(luò)、雄厚的資金實力及成熟的合規(guī)優(yōu)勢，主攻大宗商品貿(mào)易等大額B2B業(yè)務(wù)，提供一體化綜合金融服務(wù)，與第三方跨境支付機構(gòu)形成清晰的差異化互補格局。

    值得一提的是，全球牌照布局成為跨境支付機構(gòu)提升本土化服務(wù)能力的核心抓手。

    經(jīng)梳理，截至目前，連連數(shù)字已構(gòu)建起由66項支付牌照及相關(guān)資質(zhì)組成的全球支付牌照布局，并持有香港證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會頒發(fā)的VATP牌照，提供服務(wù)范圍覆蓋超過100個國家及地區(qū)，支持逾130種貨幣的交易結(jié)算；截至2026年1月20日，PingPong已在中國、美國、歐盟等全球主要經(jīng)濟體獲取60余張支付牌照，業(yè)務(wù)覆蓋歐美、東南亞、中東等核心貿(mào)易區(qū)域。

    “在政策助力下，支付機構(gòu)正加速創(chuàng)新轉(zhuǎn)型，從單一支付服務(wù)商向綜合金融服務(wù)商跨越，整合外匯管理、供應(yīng)鏈融資等增值服務(wù)，呈現(xiàn)出服務(wù)智能化、網(wǎng)絡(luò)全球化、生態(tài)綜合化的鮮明特征，深度賦能民營經(jīng)濟全球化進程。”蘇商銀行特約研究員薛洪言在接受《證券日報》記者采訪時表示。

    受益于跨境支付服務(wù)的升級，我國民營經(jīng)濟的外貿(mào)活力持續(xù)迸發(fā)。海關(guān)總署數(shù)據(jù)顯示，2025年民營企業(yè)繼續(xù)發(fā)揮外貿(mào)“主引擎”作用，進出口26.04萬億元，增長7.1%，占進出口總值的比重提升至57.3%，盡顯強勁的發(fā)展韌性與市場競爭力。

    多方共探“發(fā)展之鑰”

    隨著民營企業(yè)“出海”步伐提速，跨境貿(mào)易新業(yè)態(tài)興起，跨境支付行業(yè)迎來更為廣闊的發(fā)展空間。

    據(jù)陸燦平介紹，身邊許多同類型民營企業(yè)都對跨境業(yè)務(wù)的未來發(fā)展保持樂觀預(yù)期。“我們持續(xù)看好跨境賽道，未來不僅會加大資源投入，還將積極開拓新興市場。”他表示，“2026年，公司已著手準備布局東南亞市場。”

    不過，在記者調(diào)研中，也有受訪者反饋，跨境支付機構(gòu)在服務(wù)民營經(jīng)濟的過程中仍面臨諸多挑戰(zhàn)，包括對民營企業(yè)差異化需求覆蓋不足、風(fēng)控體系建設(shè)與需求多樣化的平衡難題，以及數(shù)據(jù)安全保障與跨境監(jiān)管協(xié)同等現(xiàn)實問題。

    針對痛點，薛洪言認為，破局的關(guān)鍵在于協(xié)同推進系統(tǒng)性創(chuàng)新。在技術(shù)層面，需探索區(qū)塊鏈技術(shù)的規(guī)?；瘧?yīng)用，提升交易的透明度與安全性；在行業(yè)層面，應(yīng)推出輕量化服務(wù)方案降低中小微企業(yè)的使用成本，建立跨機構(gòu)數(shù)據(jù)共享與聯(lián)合風(fēng)控平臺，抵御跨境欺詐風(fēng)險，構(gòu)建安全、高效、普惠的全球資金網(wǎng)絡(luò)，為民營經(jīng)濟“出海”保駕護航。

    在具體落地層面，深化合作與技術(shù)賦能成為兩大核心抓手。南開大學(xué)金融學(xué)教授田利輝建議，跨境支付機構(gòu)應(yīng)深化本地化合作，與當(dāng)?shù)卣y行共建合規(guī)服務(wù)框架；同時強化技術(shù)賦能，借助AI與大數(shù)據(jù)技術(shù)構(gòu)建動態(tài)風(fēng)險模型，提升對跨境交易的實時響應(yīng)能力。唯有打通“技術(shù)+政策+生態(tài)”的協(xié)同鏈路，才能充分釋放民營經(jīng)濟的全球化發(fā)展?jié)撃堋?/p>

    展望未來，吳丹認為，跨境支付機構(gòu)的能力建設(shè)應(yīng)聚焦三大維度：在技術(shù)上，需構(gòu)建基于AI與大數(shù)據(jù)的動態(tài)風(fēng)控體系，為企業(yè)提供精準化、定制化的解決方案；在合作上，要加強與全球金融網(wǎng)絡(luò)及監(jiān)管機構(gòu)的協(xié)同聯(lián)動，拓展高效合規(guī)的清算通道；在治理上，應(yīng)積極推動行業(yè)標準共建，探索利用區(qū)塊鏈技術(shù)實現(xiàn)支付流程的透明化治理，最終構(gòu)筑一個安全、智能、普惠的全球資金服務(wù)生態(tài)。