審計委員會行使監(jiān)督職能有助于提升治理效力

    ■邢萌

    近日，東北證券、中航基金、山東國信等金融機(jī)構(gòu)相繼宣布撤銷監(jiān)事會。事實上，今年以來，“監(jiān)事會退場”現(xiàn)象涉及銀行、保險、券商、基金、信托等各類金融機(jī)構(gòu)，引發(fā)市場持續(xù)關(guān)注。

    金融機(jī)構(gòu)設(shè)立監(jiān)事會，旨在通過財務(wù)監(jiān)督與履職監(jiān)督，防范權(quán)力濫用。在特定發(fā)展階段，這確實填補(bǔ)了金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部監(jiān)督的空白，但實踐中，一些監(jiān)事會暴露出“獨(dú)立性不強(qiáng)、專業(yè)性不足、權(quán)威性有限”等問題，導(dǎo)致監(jiān)督流于形式、難觸及實質(zhì)，以至于逐步被邊緣化。

    金融機(jī)構(gòu)撤銷監(jiān)事會后，內(nèi)部監(jiān)督由誰接棒？根據(jù)相關(guān)法規(guī)，董事會下設(shè)的審計委員會將承接監(jiān)事會職權(quán)。這非但不是對監(jiān)督權(quán)的削弱，反而是顯著加強(qiáng)：監(jiān)督權(quán)被嵌入決策核心，推動機(jī)構(gòu)治理從形式上的“權(quán)力分立”邁向?qū)嵸|(zhì)上的“功能融合”。這一轉(zhuǎn)變，成為觀察中國特色金融治理體系演進(jìn)的重要窗口。

    此次金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部治理轉(zhuǎn)型，源于2024年7月份正式施行的新公司法。新公司法明確規(guī)定，公司可選擇由董事會下的審計委員會行使監(jiān)事會職權(quán)，不再強(qiáng)制要求設(shè)立監(jiān)事會，為治理架構(gòu)優(yōu)化提供了根本法律遵循。在此框架下，國家金融監(jiān)督管理總局、證監(jiān)會相繼出臺配套政策，支持金融機(jī)構(gòu)選擇審計委員會作為內(nèi)部監(jiān)督主體。

    審計委員會取代監(jiān)事會，還有利于解決舊有治理模式下的監(jiān)督職能重疊問題。過去，二者在財務(wù)監(jiān)督、內(nèi)部控制、風(fēng)險管控等方面職能高度交叉，導(dǎo)致權(quán)責(zé)不清、資源內(nèi)耗，既推高了治理成本，也削弱了監(jiān)督實效與決策效率。

    從現(xiàn)實情況看，這一替代是提升治理效能的必然選擇。具體而言：在人員構(gòu)成上，監(jiān)事會常因內(nèi)部人員主導(dǎo)而獨(dú)立性不足，審計委員會則多由具備財會、風(fēng)控背景的獨(dú)立董事構(gòu)成，專業(yè)性與獨(dú)立性更強(qiáng)；在組織結(jié)構(gòu)上，監(jiān)事會因與董事會平行而處于決策流程之外，監(jiān)督易流于表面，審計委員會則內(nèi)嵌于董事會，能提前介入重大決策審議，從源頭強(qiáng)化風(fēng)險控制；在監(jiān)督效能上，監(jiān)事會多從事事后程序性檢查，難以干預(yù)決策實質(zhì)，審計委員會則能依托專業(yè)與信息優(yōu)勢，實現(xiàn)對財務(wù)、內(nèi)控與風(fēng)險的“穿透式監(jiān)督”，從事后追責(zé)轉(zhuǎn)向事前預(yù)警與事中控制。

    事實上，不少金融機(jī)構(gòu)的審計委員會已成為實質(zhì)履行監(jiān)督職能的部門，這也成為此次制度變革順利推進(jìn)的現(xiàn)實基礎(chǔ)。然而，新結(jié)構(gòu)也面臨新挑戰(zhàn)，作為董事會下設(shè)部門，審計委員會在監(jiān)督管理層的同時也須監(jiān)督董事會，如何確保其履職盡責(zé)，仍是金融機(jī)構(gòu)提升內(nèi)部治理的課題之一。