證監(jiān)會：加強監(jiān)管 督促上市證券公司成為行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展“領(lǐng)頭羊”

    本報訊

    4月12日，證監(jiān)會就修訂《關(guān)于加強上市證券公司監(jiān)管的規(guī)定》（簡稱《規(guī)定》）公開征求意見。

    證監(jiān)會機構(gòu)司司長申兵表示，這次修訂《規(guī)定》是落實《國務(wù)院關(guān)于加強監(jiān)管防范風(fēng)險推動資本市場高質(zhì)量發(fā)展的若干意見》（簡稱《若干意見》）《關(guān)于加強證券公司和公募基金監(jiān)管加快推進建設(shè)一流投資銀行和投資機構(gòu)的意見（試行）》的具體舉措。

    本次修訂突出目標導(dǎo)向、問題導(dǎo)向，從優(yōu)化發(fā)展理念、加強投資者保護、健全內(nèi)控治理、完善信息披露等方面對《規(guī)定》做了修改完善，目的是通過加強監(jiān)管，督促上市證券公司成為行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的“領(lǐng)頭羊”和“排頭兵”。

    據(jù)申兵介紹，新規(guī)對上市證券公司新的要求主要體現(xiàn)在以下四個方面：一是人民立場要更鮮明，要求上市證券公司履行好服務(wù)實體經(jīng)濟、做好資本市場“看門人”的職責(zé)，強化上市公司姓“公”的意識，把維護各類投資者特別是中小投資者合法權(quán)益作為重中之重，健全客戶關(guān)系管理，切實提升投資者長期回報。

    二是發(fā)展理念要更先進，要求上市證券公司堅持把功能性放在首要位置，在聚焦主責(zé)主業(yè)，端正經(jīng)營理念方面做好行業(yè)表率。市場融資應(yīng)當合理審慎，提高資金使用效率，把有限的資源更好配置在助力科技自立自強、促進經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展、服務(wù)居民財富管理等重點領(lǐng)域。

    三是合規(guī)風(fēng)控要更嚴格，要求上市證券公司帶頭落實好全面風(fēng)險管理和全員合規(guī)要求，更好發(fā)揮現(xiàn)代企業(yè)治理的有效性，強化內(nèi)部制衡，完善人員管理，優(yōu)化激勵約束。

    四是信息披露要更透明，要求上市證券公司立足行業(yè)功能定位和風(fēng)險特征，提高信息披露的針對性和有效性，及時披露凈資本和流動性等相關(guān)核心風(fēng)控指標和財務(wù)運營狀況，確保公司運作更加透明，財務(wù)報表更加規(guī)范，市場約束更加有效。

    談及中長期資金入市，申兵表示，證監(jiān)會正在會同相關(guān)主管部門，研究制定具體工作舉措，加快形成合力，引導(dǎo)各類中長期資金提高權(quán)益投資規(guī)模，增強促進資本市場健康穩(wěn)定發(fā)展的影響力，形成中長期投資與資本市場的良性互動。

    首先是做好自己的事。貫徹《若干意見》強監(jiān)管防風(fēng)險推動高質(zhì)量發(fā)展的要求，著力優(yōu)化資本市場生態(tài)，完善適配長期投資的市場環(huán)境。具體舉措包括，大力提升上市公司質(zhì)量和投資價值。完善中長期資金交易管理要求，支持其以戰(zhàn)略投資者身份參與上市公司定增；鼓勵機構(gòu)投資者參與上市公司治理，更加關(guān)注長期投資價值，減少短期交易行為。同時，大力發(fā)展權(quán)益類公募基金，優(yōu)化產(chǎn)品注冊機制，建立ETF（交易型開放式指數(shù)基金）快速審批通道，豐富公募基金可投資產(chǎn)類別。完善基金管理人分類評價制度，引導(dǎo)基金公司全面提高投資、研究和綜合服務(wù)能力。規(guī)范基金公司高管和基金經(jīng)理薪酬制度，更加突出穩(wěn)定投資者回報的政策取向。

    其次是完善制度機制。創(chuàng)造支持各類中長期資金入市的政策環(huán)境。主要舉措包括，推動各類中長期資金優(yōu)化長周期考核機制，更好地實現(xiàn)“長錢長投”。落實并完善國有保險公司績效考核辦法，積極推進保險資金長期股票投資試點，提高保險資金股票投資的穩(wěn)定性和投資規(guī)模。進一步完善全國社會保障基金、基本養(yǎng)老保險基金股票投資政策。提升企業(yè)年金、個人養(yǎng)老金投資靈活度等。（記者 吳曉璐）

（編輯 閆立良）