部際合作懲戒科研失信 資本市場誠信體系走向“全覆蓋”

    ■一帆

    日前，國家發(fā)展改革委、人民銀行、證監(jiān)會、銀保監(jiān)會等在內(nèi)的幾十個部委聯(lián)合簽署了《關(guān)于對科研領(lǐng)域相關(guān)失信責任主體實施聯(lián)合懲戒的合作備忘錄》（以下簡稱《備忘錄》）。這被業(yè)界視為我國誠信體系建設(shè)的又一重要文件。

    《備忘錄》顯示，證監(jiān)會將把科研失信行為作為監(jiān)管的重要參考，涉及發(fā)行、收購、重大資產(chǎn)重組和股權(quán)激勵等方面。并且，在跨部門聯(lián)合懲戒措施中由證監(jiān)會負責實施的措施10條，將失信信息作為相關(guān)非銀行金融機構(gòu)的設(shè)立、發(fā)債核準、高管任職審批等的參考和限制條件。隨著A股市場上創(chuàng)新型、科技型公司和跨界科技領(lǐng)域的公司比例不斷增加，此次《備忘錄》將科研失信納入市場重點環(huán)節(jié)監(jiān)管，實施聯(lián)合懲戒，對相關(guān)行業(yè)公司和責任主體可以起到一定的警示作用，有利于資本市場整體誠信體系建設(shè)。

    事實上，資本市場的誠信建設(shè)和失信懲戒體系建設(shè)起步較早。2012年，中國證監(jiān)會將國家相關(guān)要求與資本市場實際相結(jié)合，出臺了我國首部資本市場誠信規(guī)章——《證券期貨市場誠信監(jiān)督管理暫行辦法》，正式把誠信納入監(jiān)督管理范疇，創(chuàng)新建立專門的誠信監(jiān)督管理制度，從誠信信息的界定與歸集，到誠信信息的公開查詢，從監(jiān)管部門的誠信監(jiān)督、管理，到市場機構(gòu)的自我誠信約束，從失信懲戒、約束到守信激勵、引導等一系列制度機制，強化對市場主體及其行為的誠信約束。

    2015年年底，證監(jiān)會聯(lián)合21家部委聯(lián)合簽署并發(fā)布了《關(guān)于對違法失信上市公司相關(guān)責任主體實施聯(lián)合懲戒的合作備忘錄》，重點針對違法失信上市公司的控股股東、實際控制人和董監(jiān)高等責任人員，在多個監(jiān)管領(lǐng)域?qū)嵤┞?lián)合懲戒措施。

    今年5月1日起，證監(jiān)會等7家單位聯(lián)合鐵路總公司、民航局等對證券期貨領(lǐng)域的兩類嚴重失信行為責任主體采取限制乘坐火車高級別席位和民用航空器的懲戒措施。6月1日，證監(jiān)會公示出第一批31名資本市場“老賴”名單，將按規(guī)定限制乘坐火車高級別席位和民用航空器。

    特別值得一提的是，聯(lián)合懲戒這種“一處懲戒處處受限”的處罰機制，有利于形成遵章守信的市場氛圍，讓資本市場參與者找準定位，盡職履責，同時，也是對中小投資者權(quán)益的有力保護。

    尤其，近段時間曝光的長生生物、雅百特、中弘股份、金亞科技等公司無一不涉及造假，誠信缺失，對資本市場投資者心理預(yù)期和投資決策產(chǎn)生不利影響。誠信被譽為資本市場的“生命線”。此次將科研失信納入監(jiān)管內(nèi)容，是對資本市場誠信制度體系這一基礎(chǔ)性制度的有益補充，讓更多類型上市主體建立誠信意識，產(chǎn)生敬畏之心，形成各環(huán)節(jié)全覆蓋、賞罰分明、界限清晰的制度規(guī)則，這對于維護資本市場持續(xù)穩(wěn)定健康發(fā)展，對于樹立誠信的良好社會風氣都具有重要的意義。