五載匠心筑夢，萬億新篇啟航：華夏理財以“七大特征”構建差異化競爭力 書寫金融“五篇大文章”

    近一年來，權益市場展現(xiàn)較強的回暖勢頭，權益類理財產品亦取得不錯成績。梳理近一年理財公司權益類公募理財產品的表現(xiàn)，可以發(fā)現(xiàn)，不少產品凈值取得較大幅度增長，其中，多只“天工”系列產品凈值表現(xiàn)亮眼。

    “天工”系列產品是華夏理財布局權益市場的創(chuàng)新之舉。華夏理財積極發(fā)揮此類產品運作透明、客戶接受程度高、費率較低、市場主題清晰等優(yōu)勢，有效引導銀行理財資金入市，在充實“耐心資本”的同時，為客戶帶來更多元化的收益來源，通過多資產配置和多策略協(xié)同，豐富銀行理財產品貨架，打造抵御波動的盾牌、增添獲取收益的引擎。

    自2020年9月份成立以來，華夏理財已經走過五年發(fā)展歷程，并在第一個五年規(guī)劃期和第二個五年規(guī)劃期承上啟下的節(jié)點，躋身萬億級資管機構。五年間，華夏理財依托銀行理財一端連著居民財富、一端連著實體經濟的特質，聚焦服務實體經濟發(fā)展和居民財富保值增值，持續(xù)完善產品和服務體系，形成具有七大特征的“理財工廠”2.0模式。

    華夏理財表示，站在新起點，將持續(xù)推進規(guī)模穩(wěn)定增長、提升發(fā)展效益和發(fā)展賦能水平、扎實做好金融“五篇大文章”，向國際一流資管機構邁進的同時，積極推進多層面創(chuàng)新來提升客戶的產品持有體驗。

    產品與服務并重的2.0版“理財工廠”

    早在成立初期，華夏理財就確立了“理財工廠”的運作模式。這一模式突出投研引領、信評保障、策略生產、資產創(chuàng)設、產品組裝、統(tǒng)一質控等核心工序，并進行交互、協(xié)作和組合，最終形成標準化的產品輸出。

    幾年時間里，華夏理財完成了“理財工廠”從1.0版本到2.0版本的升級——1.0版本突出規(guī)?；a、體系化運作、精細化管理、ESG融合、金融科技賦能五大特征，2.0版本則更加突出定制化生產、體系化運作、標準化流程、集中化管控、ESG融合、數(shù)字化轉型、產品與服務并重七大特征，推動業(yè)務運行從“以我為中心”“以產品為中心”的供給驅動向以“客戶為中心”“以渠道為中心”的需求驅動轉變，加強對銷售渠道的專業(yè)賦能和對終端客戶的陪伴服務，以適應客戶、市場和行業(yè)的新變化。

    目前，“理財工廠”運作模式已成為華夏理財?shù)暮诵母偁幜Α?/p>

    從產品線來看，華夏理財構建了涵蓋現(xiàn)金管理、固收、權益、混合、ESG等七大系列的多元化產品體系，滿足不同風險偏好和投資期限的客戶需求，同時不斷創(chuàng)新產品形態(tài)功能、豐富產品投資策略。此外，華夏理財積極加大中長期限產品供應，規(guī)避客戶面對正常凈值波動的非理性行為；加強產品功能場景創(chuàng)新，通過消費支付、夜市理財、定投定贖、產品轉讓、目標止盈等設計增強客戶黏性、提升客戶體驗。

    從服務能力來看，華夏理財專門成立客戶體驗部，延伸服務觸達鏈條，高效響應不同渠道客戶、分層客群的差異化訴求，打造“產品+投顧”的全周期陪伴，加強渠道服務人力配置，通過科技驅動和工具加持，提高渠道客戶互動頻率，助其應對復雜市場環(huán)境，后續(xù)爭取實現(xiàn)“千人千面”的服務。

    萬億大關后繼續(xù)推進規(guī)模穩(wěn)步增長

    依托線上線下融合的銷售體系，華夏理財一方面深化與母行華夏銀行的渠道合作，另一方面積極布局行外代銷機構，形成覆蓋廣泛的銷售網(wǎng)絡，同時發(fā)力建設直銷APP和直銷柜臺，截至目前，該公司行外代銷及直銷規(guī)模占比約60%，累計服務客戶超千萬戶。

    渠道端的積極開拓，拉動了華夏理財規(guī)模的快速增長。2025年6月份，華夏理財產品管理規(guī)模突破萬億元大關。據(jù)了解，目前華夏理財產品管理規(guī)模較成立首年末實現(xiàn)翻番，近年來規(guī)模增速連續(xù)保持較高水平。

    萬億規(guī)模的達成，是成果，也是起點。華夏理財表示，將以此為新的“躍升支點”，持續(xù)將高質量發(fā)展推向更高維度，下一步將繼續(xù)推進規(guī)模穩(wěn)定增長，同時推進發(fā)展效益進一步提升。

    華夏理財認為，規(guī)模是資管機構綜合能力的基礎，也是華夏理財打造國內一流資管機構的一個重要方面。公司將進一步聚焦產品、渠道、客戶等3個維度做好增量，突出投銷一體化作戰(zhàn)單元引領作用，發(fā)揮資產創(chuàng)設單元資產組織優(yōu)勢，強化專業(yè)中臺支撐賦能，把握中小銀行自營理財業(yè)務退出的市場機遇，不斷提升產品收益競爭力和客戶持有體驗，保持合理快速的規(guī)模增長速度。

    華夏理財表示，公司還將圍繞產品業(yè)績比較基準達標率和超額收益，持續(xù)豐富和拓展產品投資策略，增強資產創(chuàng)設單元業(yè)績貢獻能力，為客戶提供良好的產品持有體驗，形成規(guī)模、收益、質量和公司效益的良性互促。

    響應國家戰(zhàn)略 踐行多資產多策略

    “早在2023年，公司就已在業(yè)內首發(fā)‘天工’系列被動指數(shù)型理財產品”。華夏理財相關負責人介紹，“天工”系列產品矩陣完備，品種多樣，主要聚焦國家重點支持的產業(yè)政策方向，深度挖掘細分行業(yè)，自主編制了市場稀缺指數(shù)。在費率上，“天工”系列產品管理費、托管費等與國際成熟市場接軌，力求為客戶提供更好的指數(shù)產品服務。

    據(jù)介紹，目前，華夏理財指數(shù)型理財產品，覆蓋A股、港股、可轉債REITs等多類資產，構建了特色指數(shù)型理財產品體系，豐富了銀行理財產品貨架，也有效引導了理財資金入市，助力服務國家重大戰(zhàn)略和做好金融“五篇大文章”。

    科技金融方面，華夏理財聚焦支持北京國際科創(chuàng)中心建設，發(fā)行多只科創(chuàng)股權投資理財產品，投資近30家科創(chuàng)企業(yè)；以信用債為主力工具，持續(xù)加大科創(chuàng)債券配置強度，切實提升資產端的“科創(chuàng)”含金量；發(fā)揮華夏銀行集團優(yōu)勢，積極尋找高質量債權融資項目，加大科創(chuàng)類非標資產的創(chuàng)設和投放；專設股權投資業(yè)務條線，創(chuàng)新理財資金支持科創(chuàng)交易結構，打通理財資金穩(wěn)健投資股權類資產堵點。

    綠色金融方面，作為國內首家加入“聯(lián)合國負責任投資原則組織（PRI）”的商業(yè)銀行資管機構，華夏理財積極踐行ESG投資理念，在行業(yè)內率先實現(xiàn)理財業(yè)務的ESG全融合，引領國內資管行業(yè)ESG創(chuàng)新實踐，累計發(fā)行ESG理財產品超過320億元，不斷加大綠色債券、綠色非標投資力度。目前，華夏理財已經從單純追求ESG產品發(fā)行數(shù)量階段轉向ESG與理財業(yè)務全融合階段，ESG理念嵌入公司業(yè)務底層邏輯，ESG策略在公司產品管理、投資管理、資產創(chuàng)設過程中廣泛運用，特別是在相對收益指數(shù)產品、私募債權產品、未上市股權產品中都得到開拓性運用。這也讓ESG成為華夏理財較為鮮明的標簽之一。

    此外，普惠金融方面，華夏理財創(chuàng)新發(fā)行童心筑夢公益理財、和美鄉(xiāng)村惠農理財、快遞小哥專屬理財?shù)绕栈堇碡敭a品，開拓各省農聯(lián)社代銷渠道，覆蓋縣域普惠客群；養(yǎng)老金融方面，創(chuàng)新發(fā)行中老年專屬產品，不斷加大養(yǎng)老產業(yè)投資力度；數(shù)字金融方面，不斷加大科技投入，提升數(shù)字化運營能力，全力推進智能化轉型。

    2025年是“十四五”規(guī)劃的收官之年、“十五五”規(guī)劃的謀劃之年。站在公司五周年、承前啟后的節(jié)點，面向“十五五”時期的發(fā)展愿景，華夏理財表示，將不斷升級完善“理財工廠”特色模式，大力加強投研能力建設，努力為居民財富保值增值貢獻力量，當好“為民理財”答卷人；深耕金融“五篇大文章”，著力提升服務實體經濟的能力，為經濟社會高質量發(fā)展注入“金”動力。

    （CIS）